也将极大地提升卧龙地产业绩;另一方面

卧龙地产进军房地产市场较早,其前身为创建于1994年底的上虞市卧龙房地产开发有限公司。在1999年,卧龙地产成功登陆上交所。2010年,卧龙地产迎来了业绩上的一个巅峰,彼时,营收22亿元,扣非净利润2.68亿元。

交易完成后,墨麟股份将成为卧龙地产的控股子公司,卧龙地产也由单一的房地产开发业务为主业转为房地产开发与网络游戏并举的双主业上市公司。

在创立墨麟股份后,陈默不仅带领团队研发出多个爆款页游产品,还让公司估值爆发式增长,在挂牌新三板之前的一轮融资中,其估值为30亿元。到新三板不到8个月,其估值涨了14亿,涨幅达46.7%。

相比其他私募基金及投资公司,在此次交易中,有“金牌制作人”之称的陈默可谓是大赢家。陈默为墨麟股份实控人,截至目前,其直接持有公司1.08亿股,占比64.02%。根据交易预案,陈默不仅获得卧龙地产2.41亿股份,股份对价金额为13.54亿元,同时,他还获得16.25亿元现金对价,据此其身家约30亿元。

“基于房地产市场的现状,上市公司在传统地产领域大幅提升盈利水平难度增加,且风险不断增大,公司亟待通过拓展新业务拓宽营业范围,塑造新的盈利增长点。”卧龙地产表示。

新京报记者查阅交易预案与墨麟股份年报发现,墨麟股份业绩正处于瓶颈期:原页游流水下滑,新游戏流水不足。相比2014年,墨麟股份2015年营业收入与扣非净利润均现大幅缩水。

财务数据显示,从2010年至2015年,卧龙地产营业收入从22亿元下滑至15.30亿元,扣非净利润从2.68亿元下滑至2015年的0.54亿元。上市公司的地产项目主要集中在绍兴、武汉和清远三个地区。目前房地产市场现状是,二、三线城市整体供过于求。

面对不断下滑的业绩,卧龙地产集团股份有限公司(下简称“卧龙地产”)终于祭出跨界转型的招数。7月30日,卧龙地产发布并购预案,拟作价44.09亿元收购新三板公司墨麟股份97.714%股权,进而成为地产、游戏双主业的格局。

作为创始人及大股东,陈默自然身家倍增。不过陈默的一项个人原因,也为此次并购增添变数。目前,陈默所持有的20.49%墨麟股份处于司法冻结状态。

一位不愿具名的游戏业内人士告诉新京报记者,陈默虽然学历低,但在游戏制作上有丰富的经验和天分,被业界誉为“金牌制作人”。

上述司法冻结原因系民事诉讼财产保全措施,所涉案件为陈默的离婚纠纷案件。7月8日,陈默与其配偶签订离婚协议,双方就自愿离婚及共同财产和债务处理事宜作出书面约定。根据协议约定,在陈默支付相应股权补偿款后,其配偶应向法院申请解除股权冻结等措施。

随着房地产“黄金时代”的结束,中小房地产近年来进入了瓶颈期,有的退出了地产业务,有的则跨界转型。

出生于1981年的陈默,高中学历,浙江师范大学肄业。创办墨麟股份之前,历任无锡七酷网络科技有限公司首席执行官、北京天神互动科技有限公司副总裁。2011年11月,创办墨麟有限,彼时,陈默拥有公司99%的股份,并历任公司监事、执行董事、董事长。

这是一桩看似美好的联姻。一方面,卧龙地产不仅实现了公司转型,交易对方墨麟股份承诺的未来业绩,也将极大地提升卧龙地产业绩;另一方面,对于挂牌新三板仅8个月的墨麟股份而言,其估值迅速提升,实控人陈默账面财富暴增,且有十几亿的现金落袋。

目前,陈默已向其配偶支付全部股权补偿款,并承诺确保在卧龙地产召开审议本次交易相关事项的第二次董事会会议前解除前述股份的司法冻结。

此次交易中,卧龙地产拟向墨麟股份的股东深圳墨非等13家企业及陈默等4名自然人发行股份及支付现金购买其合计持有的墨麟股份97.714%的股份。此次交易作价44.09亿元,预估增值率为322.46%。

作为卧龙地产间接控股股东,卧龙控股在相关领域已早有涉足。其通过旗下股权投资企业在“互联网+”媒体、互联网视频、动漫ip开发平台等领域进行了布局。而此次进军游戏行业,在卧龙地产看来,“符合一直以来关注的转型方向”。

依靠房地产起家的卧龙地产,在本次并购过程中,表达了对现有业务的无奈。其称,受房地产整体行业不景气的影响,虽然上市公司通过加强销售、降低存货、强化内部管控、夯实财务基础等手段努力改善,但经营业绩仍出现了一定程度的下滑。